Быстрый поиск

Курсовая работа: Бюджетное устройство организации

· уменьшение: начисленные расходы, товарно-материальные ценности.

Результаты планирования основной деятельности используются при планировании инвестиций и определении источников финансирования.

В зависимости от продолжительности периода, в течение которого у предприятия не хватает средств, дефицит может быть;

· краткосрочным – в этом случае необходимо привлечь краткосрочные кредиты и займы, сократить дебиторскую задолженность, увеличить кредиторскую задолженность;

· долгосрочным – в этом случае необходимо использовать долгосрочные кредиты или увеличить размер уставного капитала.

Избыток денежных средств может быть;

· краткосрочным – в этом случае необходимо осуществить краткосрочные вложения, расширить продажи в кредит, увеличить запасы сырья и материалов, ускорить оплату кредиторской задолженности;

· долгосрочным - в этом случае целесообразно осуществить модернизацию, расширить производственную базу, расширить деятельность предприятия.

Инвестиционная деятельность планируется на основе инвестиционных проектов и программ развития предприятия. В данной части отчета отражаются данные о приобретении реального основного капитала (материальных активов), размер чистой суммы наличных денежных средств в результате инвестиционной деятельности (см. приложение).

При планировании движения денежных средств в результате финансовой деятельности особое внимание уделяется таким статьям, как: векселя к оплате, долгосрочная задолженность, поступления от эмиссии обычных акций, выплаты дивидендов.

Бюджет движения денежных средств (табл.5).

Источники поступлений	Значение, тыс. руб.
1. Остаток денежных средств на начало периода	200
2.Поступления, в том числе	8530
Средства, полученные от покупателей и заказчиков основной деятельности:	6000
Погашение дебиторской задолженности	170
По текущей реализации	5000
Полученные авансы	830
Выручка от прочей реализации	80
Бюджетное и целевое финансирование	0
Кредиты и займы	2300
Дивиденды и проценты к получению	150
Штрафы и пени к получению	0
Итого денежных средств за период (стр.1+ стр.2)	8730
3. Выплаты, в том числе:	8528
3.1. По основной деятельности:	5800
Оплата материалов и энергии	4700
Услуги со стороны	290
Оплата труда	810
3.2. По капитальным вложениям:	410
Приобретение машин и оборудования	410
Услуги со стороны	0
3.3. Расчеты с бюджетом	1420
3.4. Выплаты по кредитам и займам	898
Остаток денежных средств на конец периода (стр.1+стр.2-стр.3)	202

Прогнозируемый кассовый бюджет позволяет:

1. получить целостное представление о совокупной потребности в денежных средствах;

2. принимать управленческие решения о более рациональном использовании ресурсов;

3. анализировать значительные отклонения по статьям бюджета и оценивать их влияние на финансовые показатели деятельности предприятия;

4. своевременно определять потребность в объеме и сроках привлечения заемных средств.

Недостаток денежных средств на предприятии приводит к сбоям в производственно-финансовом процессе, а избыток свидетельствует о том, что руководство предприятия не умеет выгодно размещать денежные ресурсы с целью получения дополнительной прибыли.

Следует иметь в виду, что инфляционные процессы с течением времени обесценивают денежные ресурсы.

Разработка прогнозируемого баланса предприятия

Цель разработки прогнозируемого баланса является оценка экономического потенциала предприятия, т.е. определение величины и динамики изменения стоимости активов, чистого оборотного капитала (рассчитывается как разность между текущими активами и краткосрочными обязательствами (счета к оплате), а также оценка ликвидности баланса, способности предприятия выполнять свои обязательства.

Баланс позволяет определить, какими средствами финансирования обладает предприятие и как их использовать.

Прогнозируемый баланс предприятия на конец планируемого периода строится на основе баланса на начало периода с учетом предполагаемых изменений каждой основной статьи баланса:

- основной капитал (учитывается стоимость основного капитала на начало периода, инвестиционные затраты за период; при оценке его балансовой стоимости учитываются ежегодные отчисления на амортизацию);

- текущие активы, в том числе сырье, незавершенное производство и готовая продукция, наличность (данные о нормируемых оборотных средствах), а также прогнозируемая дебиторская задолженность;

- собственный и заемный капитал, в том числе краткосрочные обязательства, необходимые для бесперебойной работы предприятия.

Пассивная часть баланса формируется по данным о предполагаемой оборачиваемости кредиторской задолженности и прочих текущих пассивов.

При составлении баланса необходимо обратить внимание на величину чистого оборотного капитала. Увеличение его соответствует оттоку реальных денег. Он должен финансироваться за счет акционерного капитала или долгосрочных обязательств. Сопоставление активов и собственного капитала и долгосрочных обязательств позволяет определить потребность в краткосрочных обязательствах. Таким образом, составляется первоначальный вариант прогнозируемого баланса. Составлением прогнозируемого баланса заканчивается первый этап работы над генеральным бюджетом. Затем необходимо провести анализ баланса, т.е. оценить, как планы руководства предприятия повлияют на финансовое состояние предприятия. Если в результате анализа возникнут проблемы, отрицательно влияющие на уровень платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия, то разработанные ранее частные сметы корректируются. При этом планирование и составление бюджета являются единым процессом управления.

Наше предприятие специализируется на выпуске сельхоз продукции. Рыночная цена единицы продукции в отчетном периоде составляла 1,8 тыс. руб. Объем продаж в отчетном периоде 400 тыс. единиц. Руководство предприятия на основе результатов анализа рынка сбыта продукции принимает решение об увеличении объема продаж на 50%.

Необходимо разработать генеральный бюджет, используя данные о производственном процессе и балансовой отчетности, приведенные в приложении (баланс предприятия).

Исходные данные.

1.балансовая отчетность предприятия.

Баланс предприятия на 1 января 2005 года (тыс.руб.)

Актив	Значение	пассив	Значение
1. Основные средства	4000	1. Собственные средства	6600
2. Производственные запасы	2000	2. Краткосрочные кредиты и займы	600
3. Готовая продукция	800	2. Кредиторская задолженность перед поставщиками	500
4.Дебиторская задолженность	500	3.Задолженность перед бюджетом	200
5.Денежные средства в кассе и расчетах	600
Итого активов	7900	Итого источников	7900

2.Для производства продукции необходимо использовать сырье трех видов. Известны нормы расхода каждого вида сырья на единицу продукции, цена сырья в отчетном периоде, его запасы на начало прогнозируемого периода, а также возможный темп роста цен на соответствующие виды сырья. Запасы сырья на конец периода по решению специалистов должны составлять по каждому виду соответственно: 30, 20 и 15% от объема, необходимого для производства продукции.

Сырье	Норма расхода на единицу продукции, усл.ед.	Запас сырья на начало периода, тыс.усл.ед.	Цена сырья в отчетном периоде, руб.	Возможный темп роста цен на сырье
Пшено	2	8	150	1,05
Свекла	0,5	10	40	1,10
КРС	0,1	4	100	1,02

3.Для выполнения данной программы продаж необходимо увеличить производственные мощности на 30%.

Составим частные бюджеты на основе данной информации.

Формирование бюджета продаж сельхоз продукции

Прогнозируемый объем продаж – 600 тыс.ед.продукции, в 1-ый квартал – 120 тыс.ед., а в каждый последующий – по 160 тыс.ед. С учетом роста инфляции руководство предприятия решило увеличить цену реализации на 2% ежеквартально. Смета продаж представлена ниже.

Смета продаж продукции на 2006 год (по кварталам)

Показатель	I	II	III	IV
1.Объем продаж, ед.	120 000	160 000	160 000	160 000
2.Цена реализации, тыс.руб.	1,8	1,8	1,8	1,8
3.Темп роста цены	1,02	1,04	1,06	1,08
4.Индексированная цена (стр.2xстр.3), тыс.руб.	1,84	1,87	1,91	1,94
5.Выручка от продаж, тыс.руб.	220 800	299 200	305 600	310 400
6.Общая выручка за год	1 136 000

Руководство предприятия решило предоставлять кредит своим покупателям. Условия кредитования: 40% - продукции в кредит; погашение кредита: в I квартал – после продаж 40% кредита, во II и III кварталы – соответственно 50 и 10% кредита.

С учетом условий кредитования составим план поступления денежных средств от реализации продукции в кредит.

График ожидаемых поступлений денежных средств от продажи продукции по кварталам

Показатель	I	II	III	IV
1.Прогнозируемая выручка, тыс.руб.	220 800	299 200	305 600	310 400
2.Выручка с нарастанием	220 800	520 000	825 600	1 136 000
3.Поступления от продаж в данный период (тыс.руб), в том числе:
1-й период	220 800х0,6=132 480	88 320х0,4=35 328	88 320х0,5=44 160	88 320х0,1=88 320
2-й период		299 200х0,6=179 520	119 х0,4=47 872	119 680х0,5=59 840
3-й период			305 600х0,6=183 360	122 240х0,4=48 896
4-й период				310 400х0,6=186 240
4.Итого поступит за период	132 480	214 848	275 392	383 296
5.Поступление средств с нарастанием	132 480	347 328	622 720	1 006 016
6.Остаток долга на конец периода (дебиторская задолженность на конец периода), тыс.руб.	88 320	172 672	202 880	129 984
7.Остаток долга на начало периода (дебиторская задолженность на начало периода), тыс.руб.	500	88 320	172 672	202 880
8.Средняя дебиторская задолженность за период, тыс.руб.	44 410	130 496	187 776	166 432
9.Доля дебиторской задолженности в выручке, %	20,11	43,61	61,45	53,62