Дипломная работа: Управление затратами на основе попроцессного метода организации строительного производства
ОАО «ВСЭМ» уже много лет устойчиво держится на рынке строительно-монтажных работ. Но в период мирового экономического кризиса компания переживает не лучшие времена. Для определения финансовой устойчивости и надежности компании, а также в качестве «отправной точки» для разработки определенных рекомендаций по увеличению эффективности ее деятельности необходимо провести анализ финансового состояния.
2.2 Анализ финансового состояния предприятия
Под финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразными их размещением и эффективным использованием, финансовыми ми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.
Финансовое состояние предприятия может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем (устойчивом) финансовом состоянии.
Чтобы развиваться в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства предприятия, нужно знать, как управлять финансами, какой должна быть структура капитала по составу и источникам образования, какую долю должны занимать собственные средства, а какую заемные.
Главной целью любого вида финансового анализа является оценка и идентификация внутренних проблем компании для подготовки, обоснования и принятия различных управленческих решений, в том числе в области развития, выхода из кризиса, привлечения инвестиций (заемных средств).
В данной работе был проведен анализ следующих показателей:
прибыли и уровня рентабельности
структуры
стоимости имущества предприятия и источников
его формирования
финансовой устойчивости предприятия
деловой активности предприятия
платежеспособности предприятия
ликвидности баланса
Анализ прибыли и уровня рентабельности
Анализ осуществляется по данным Формы 2 «Отчёт о прибылях и убытках» за 9 месяцев 2008 г., 9 месяцев 2009 г. (см. Приложение). Результаты анализа представлены в таблице 2.3.
Таблица 2.3
Динамика показателей прибыли по сравнению с прошлым годом
Показатели | 9 месяцев 2008 года |
9 месяцев 2009 года |
Отклонение | |
абсолютное | % | |||
Доходы и расходы по обычным видам деятельности | ||||
1. Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг, тыс. р. | 237 079 | 353 714 | 116 635 | 49 |
2. Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг, тыс. р. | 198 363 | 252 407 | 54 044 | 27 |
% к выручке | 83,7 | 71,4 | -12,3 | -15 |
3. Валовая прибыль, тыс. р. | 38 716 | 101 307 | 62 591 | 162 |
% к выручке | 16,3 | 28,6 | 12,32 | 75 |
4. Коммерческие расходы, тыс. р. | - | - | - | - |
% к выручке | - | - | - | - |
5. Управленческие расходы, тыс. р. | - | - | - | - |
% к выручке | - | - | - | - |
6. Прибыль (убыток) от продаж (реализации), тыс. р. | 38 716 | 101 307 | 62 591 | 162 |
% к выручке | 16,33 | 28,6 | 12,3 | 75 |
Прочие доходы и расходы | ||||
7. Проценты к получению, тыс. р. | - | 7 | 7 | - |
8. Проценты к уплате, тыс. р. | 1 294 | 5 629 | 4 335 | 335 |
9. Доходы от участия в других организациях, тыс. р. | - | - | - | - |
10. Прочие операционные доходы, тыс. р. | 25 149 | 56 627 | 31 478 | 125 |
11. Прочие операционные расходы, тыс. р. | 34 110 | 72 917 | 38 807 | 114 |
12. Прибыль (убыток) до налогообложения (бухгалтерская прибыль), тыс. р. | 28 461 | 79 395 | 50 934 | 179 |
13. Отложенные налоговые активы, тыс. р. | 25 | 175 | 150 | 600 |
14. Отложенные налоговые обязательства, тыс. р. | -192 | -379 | -187 | 97 |
15. Текущий налог на прибыль, тыс. р. | 6 633 | 18 802 | 12 169 | 183 |
16. Санкции и прочие обязательства | -120 | -12 | 108 | -90 |
17. Чистая прибыль (убыток) отчетного периода, тыс. р. | 21 541 | 60 377 | 38 836 | 180 |
По динамике показателей прибыли по сравнению с прошлым годом (таблица 2.3) можно сделать вывод, что выручка по сравнению с прошлым годом выросла почти на 50 %. При этом наблюдается снижение себестоимости на 15 %, что обуславливает значительный рост показателя прибыли от продаж. Также заметно увеличение прочих операционных доходов и прочих операционных расходов в 2009 году. Показатель чистой прибыли в отчетном году вырос почти в 3 раза по сравнению с предыдущим годом.
На основе данных таблицы 2.3 определим, какие факторы и в какой степени оказывают влияние на величину чистой прибыли. Результаты анализа представлены в таблице 2.4.
Таблица 2.4
Анализ изменения чистой прибыли по факторам, тыс. р.
Факторы | Изменение чистой прибыли (+увеличение; - снижение) | |
Изменение чистой прибыли — всего | 38 863 | |
В том числе за счет изменения: | 19 047 | |
1) суммы выручки | ||
2) уровня себестоимости (в % к выручке) | 43 544 | |
5) суммы процентов к получению | 7 | |
6) суммы процентов к уплате | -4 335 | |
8) суммы доходов от прочих операций | 31 478 | |
9) суммы расходов от прочих операций | -38 807 | |
10) суммы отложенных налоговых активов | 150 | |
11) суммы отложенных налоговых обязательств | -187 | |
12) санкций и прочих обязательств | 108 | |
13) суммы текущего налога на прибыль | -12 169 |
Величина получаемой прибыли непосредственно зависит от изменения выручки от реализации продукции. Определим ее по формуле:
= (116 635) * 16,33 / 100 = 19 047 т.р.
Изменение прибыли за счет изменения уровня себестоимости определяется по формуле:
= 353 714 * 12, 32 / 100 = 43 544 т.р.
Следующий анализ осуществляется по
данным Бухгалтерского баланса
Ф №1 и Ф№2 «Отчёт о прибылях и убытках» за 9 месяцев 2008 г. и 9 месяцев 2009
г. (см. Приложение)
Таблица 2.5
Динамика показателей рентабельности по сравнению с прошлым годом
Показатели | 9 месяцев 2008 года | 9 месяцев 2009 года | Отклонение |
1. Средняя величина активов, тыс. р. | 209 760 | 292 897 | 83 137 |
2. Средняя величина собственного капитала (СК), тыс. р. | 86 490 | 124 191 | 37 701 |
3. Выручка от реализации (без НДС), тыс. р. | 237 079 | 353 714 | 116 635 |
4. Бухгалтерская прибыль, тыс. р. | 28 461 | 79 395 | 50 934 |
5. Чистая прибыль (ЧП), тыс. р. | 21 541 | 60 377 | 38 836 |
6. Рентабельность активов, % | 10,27 | 20,61 | 10 |
7. Рентабельность собственного капитала, % | 24,91 | 48,62 | 24 |
8. Рентабельность инвестиций, % | 23,54 | 40,36 | 17 |
9. Рентабельность продукции, % | 9,09 | 17,07 | 8 |
Средняя величина активов = (Величина активов на начало периода + Величина активов на конец периода) / 2
(Данные для расчета берутся из итогов баланса)
Средняя величина собственного капитала = (Величина СК на начало периода + Величина СК на конец периода) / 2
(Данные для расчета берутся из III раздела баланса)
Данные о выручке от реализации, бухгалтерской прибыли и чистой прибыли берутся из отчета о прибылях и убытках или из таблицы 2.3 данной дипломной работы.
Рентабельность активов (%) = ЧП / Средняя величина активов * 100 (%)
Рентабельность собственного капитала (%)=
=ЧП / Средняя величина СК * 100 (%)
Рентабельность инвестиций (%) = Бухгалтерская прибыль / (Итог III раздела баланса + Итог IV раздела баланса) * 100 (%)
Рентабельность продукции (%) = ЧП / Выручка от реализации * 100 (%)
Показатель рентабельности активов позволяет оценить результаты основной деятельности предприятия. За 9 месяцев 2009г. отдача, которая приходится на рубль активов компании равна 20,61 %, что в 2 раза больше чем за тот же период 2008 г.
Рентабельность собственного капитала позволяет установить зависимость между величиной инвестируемых собственных ресурсов и размером прибыли, полученных от их использования. Так за 9 месяцев 2009 г. рентабельность собственного капитала составила почти 50 % на каждый рубль вложенных средств, что так же в 2 раза больше чем в предыдущем году.
Показатель рентабельности инвестиций рассматривается как способ оценки мастерства управления инвестициями. В отчетном году показатель рентабельности инвестиций значительно увеличился по сравнению с предыдущим годом и составил 40,36 %.
2.2 Анализ структуры стоимости имущества строительного предприятия и источников его формирования
Анализ структуры стоимости имущества
строительного предприятия
и источников его формирования осуществляется по данным Бухгалтерского баланса
(см. Приложение). Результаты анализа представлены в таблице 2.6.
Таблица 2.6
Состав и структура имущества предприятия и источников его формирования
Показатели | На начало отчетного года, | В % к имуществу | На конец отчетного периода, | В % к имуществу | Отклонение (гр. 4 – гр. 2) | |
Актив | ||||||
Всего имущества, в том числе: | 208 721 | 100 | 377 073 | 100 | 168 352 | |
внеоборотные активы | 102 089 | 48,91 | 181 443 | 48,12 | 79 354 | |
Оборотные активы, в том числе: | 106 633 | 51,09 | 195 630 | 51,88 | 88 997 | |
материальные оборотные средства | 28 425 | 13,62 | 58 098 | 15,41 | 29 673 | |
дебиторская задолженность | 74 034 | 35,47 | 97 400 | 25,83 | 23 366 | |
денежные средства и краткосрочные финансовые вложения | 4 113 | 1,97 | 40 070 | 10,63 | 35 957 | |
Реальные активы (справочно) | 84 148 | 40,32 | 188 487 | 49,99 | 104 339 | |
Пассив | ||||||
Собственные средства, | 103 020 | 49,36 | 150 351 | 39,87 | 47 331 | |
в том числе: | ||||||
- собственные оборотные средства | 2 304 | 1,1 | -29 340 | - | -31 644 | |
Заемные средства, в том числе: | 105 701 | 50,64 | 226 722 | 60,13 | 121 021 | |
- краткосрочные кредиты и займы | 44 894 | 21,51 | 106 000 | 28,11 | 61 106 | |
- кредиторская задолженность, | 58 774 | 28,16 | 117 939 | 31,28 | 59 165 | |
в том числе: | ||||||
по расчетам с поставщиками | 37 564 | 18,00 | 75 198 | 19,94 | 37 634 | |
задолженность по нетоварным операциям (по оплате труда, социальному страхованию и обеспечению, внебюджетным платежам, расчетам с бюджетом и др.) | 21 210 | 10,16 | 42 741 | 11,33 | 21 531 |
Для оценки динамики финансового состояния предприятия статьи баланса были сгруппированы по признаку ликвидности (статьи актива) и срочности обязательств (статьи пассива). Оценивается соотношение, состав и структура мобильных и иммобилизованных, собственных и заемных средств, рациональность произошедших в течение анализируемого периода изменений по величине, соотношению, отдельным источникам их образования и направлениям использования.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10